2:標題: 所有文章 回應者: littlerww 日期: 2014-01-03 13:00:36
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留言編號:=(#3324)
延續內文:留言編號:=(#3320)

富達歐小194% : 16年化報酬率= 7%
富坦世界為110% : 16年化報酬率= 4.7%

時間 淨值 單筆報酬率
1998.12 10.73 0%
2000.3.12 32.85 206.15%
2003.3.12 8.39 -74.46%
2007.7.19 33.1 294.52%
2013.12.31 34.88 5.38%

富達歐小: 6/4股債比=整理報酬率: (0.6*7% 0.4*6.5%)=6.8%
富坦世界: 6/4股債比=整理報酬率: (0.6*4.7% 0.4*6.5%)=5.4%

1.依老師您健議的股債6/4比得知 , 16年來整體報酬率也只有6.8%及5.4%
並沒有所為11.6% 這麼高 ???? , 必需再擺個16年看看有無可能 ???

2. 由富達歐小例子: 一般散戶看到單筆由2000年高點跌到2003年最低點 -74.46% , 看到帳單 , 難到不會怕嗎? , 老師您如何克服這點 ???

3. 假設16年前老師各單筆買100萬元 , 2000年時變300萬元 , 2000年又變成80萬元 , 心態如何調適?

4. 單筆16年,年化報酬率是7.0% , 如果定期定額又要打折一半 =3.5%

5. 記得新聞報導 , 老師剛開始投資前幾年有用房屋貸款投資 , 但跌到2003年時, 有時回停損 , 請教是上面這2支 ?? , 還是其他基金 ? 當時心態如何???

6. 只要買到趨勢往上-全球型股票基金, 我想老師比價厲害,可以挑的到
一般散戶 , 如果不小心挑到趨勢往下 , 如何解套 , 並尋求獲利 ??



怪老子回覆:這年化報酬算的很正確,研究的也很深入

1) 年化報酬率12%指的是股票型基金,並不是股債配置後的結果
全球已開發國家平均年化10%,新興市場15%,若各一半加權平均為12.5%
富達歐小16年的年報酬率只有7%,跟目前的景氣尚未回升有關
過去長時間的平均大約在10%,未來是否會這樣,無法很確定
但是上下不會差太多才是。

2) 看你相不相信「買進持有」策略,我相信教科書上的東西
學術界早已告訴我們短線股價不可預測,買進持有是最佳策略

3) 我想你指的是2003年又變回80萬。還是一句話:是否相信研究成果
如果無法忍受波動,就不要長期持有股票或股票型基金。
因為歐小波動較大,若是全球的股票就稍微好一點
重點是相信全球股票型基金的長期趨勢是往上
再配合資產配置,讓部位不要那麼大
且利用債券型基金的負相關,抵銷波動程度。

4) 如果16年定期定額的累積報酬率是194%,
年化報酬率不是3.5%,而是約14%

5) 新聞有報導這嗎,好像是課堂上講的
不是這兩檔啦,贖回就不會現在還持有了
是其他台灣基金,我已經忘記是哪一檔
當時是指數已經跌破十年均線,過去經驗碰到十年均線一定反彈
就大膽投入,怎知911就在那時候發生,只好斷尾求生
把貸款部分贖回,剩下就繼續持有
上述兩檔都經歷過科技泡沫及金融海嘯的洗禮

6) 不用挑啦,我是指數化投資的支持者
全球已開發的股票指數長期趨勢往上,只要買全球指數的ETF
或者是比指數還要好的股票型基金就好了

這一篇我建議你看看
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